—тандарты обучени€ международного уровн€

»√”ѕ ”р‘” с 2017 года имеет международную институциональную аккредитацию CEEMAN International Quality Accreditation (IQA) - знак международного признани€ в качестве образовательной организации, обладающей ресурсами, программами, структурой и осуществл€ющей свою де€тельность в соответствии с общеприн€тыми международными критери€ми и стандартами организации высшего образовани€.

”знать больше

јспирантура и соискательство

”р‘” осуществл€ет подготовку кадров высшей квалификации в рамках послевузовского профессионального образовани€ через стажерство, очную и заочную аспирантуру, соискательство и докторантуру по 122 специальност€м ¬ј .

”знать больше

ѕрограммы повышени€ квалификации и профессиональной переподготовки

Ђ√осударственное и муниципальное управлениеї
Ђћастер менеджмента и бизнесаї
Ђ”правление государственным и муниципальным образовательным учреждениемї
и другие...

”знать больше

ѕрограмму дл€
топ-менеджмента

ћ¬ј.Practice

”знать больше

ћы предлагаем

CEEMAN IQA

Ёволюци€ кредитовани€

¬ течение последнего полугоди€ многие коммерческие банки прошли процесс реорганизации или внутренних структурных преобразований. ¬ результате изменились задачи и функции банковского персонала, св€занного с аналитикой рынков, оценкой кредитоспособности заемщиков-юрлиц, претерпели изменени€ и сами кредитные продукты, св€занные с кредитованием текущей и проектной де€тельности заемщиков. ќ возможност€х повышени€ квалификации кредитных экспертов с целью повышени€ эффективности подготовки кредитного решени€, « апиталу» рассказывала —ветлана –осл€кова, кандидат экономических наук, бизнес-тренер »нститута управлени€ и предпринимательства ”р√” имени ј. ћ. √орького.

— —ветлана јлександровна, прошЄл год после по€влени€ признаков финансовой неустойчивости предпри€тий, св€занных с мировым кризисом. »зменились ли, на ваш взгл€д, проблемы размещени€ в бизнесе финансовых ресурсов?

— ¬ современных услови€х посткризисного развити€ и реализации государственных программ финансового оздоровлени€ экономики происход€т изменени€ в структуре бизнеса, мен€етс€ характер стратегических задач, условий привлечени€ внешних источников финансировани€ текущей и проектной де€тельности.

ѕри этом наметивша€с€ в первые мес€цы кризиса тенденци€ острой потребности в оборотных средствах и нереализованных источниках финансировани€ стартовавших до кризиса инвестиционных проектов, сегодн€ мен€ет вектор. ѕостепенный рост мировых сырьевых рынков и результаты реорганизации бизнеса компаний привод€т к положительной динамике деловой активности крупных производственных предпри€тий, что при сохранении позитивных тенденций на макроуровне, естественно, положительно отразитс€ на показател€х финансовой устойчивости малого и среднего бизнеса, но с определенным временным лагом.

—  акие основные проблемы актуальны дл€ современной финансовой де€тельности предпри€тий-заемщиков?

— –еформы и кризисы в краткосрочном периоде всегда оказывают шокирующее действие на экономику. ”стойчивые до кризиса компании оказываютс€ в предбанкротных услови€х по р€ду объективных причин: изменение структуры рынка, св€занное со снижением платежеспособности контрагентов, негативна€ динамика внешних финансовых индикаторов, изменение условий привлечени€ капитала, например. ѕри этом, как правило, одним из ключевых рычагов повышени€ деловой активности компаний в этих услови€х остаетс€ внешнее финансирование, то есть проведенные в первые мес€цы кризиса оптимизационные меропри€ти€ — структурные, кадровые и другие изменени€, — существенно сократив, не могут сн€ть полностью проблему привлечени€ финансовых ресурсов.

”лучшение деловой активности в ресурсоемких отрасл€х поддерживает развитие и других, инфраструктурных секторов, на это активно реагируют и финансовые институты, но сохранение тенденций посткризисного развити€, несомненно, оставл€ет высокими риски размещени€ капитала, что сказываетс€ на цене привлеченных финансовых ресурсов, сокращении периода кредитовани€, повышении требований к финансово-экономической де€тельности заемщиков.

— ¬озможно ли сегодн€ создание условий эффективного управлени€ размещением на предпри€ти€х: финансовых ресурсов кредитных: организаций?

— ¬ эффективном, то есть направленном на развитие основной производственной (коммерческой) де€тельности предпри€ти€, потреблении финансовых ресурсов заинтересованы сегодн€ как предпри€ти€, так и кредитные организации. ќсновной проблемой обеспечени€ эффективности остаетс€ формирование оптимальных дл€ контрагентов — кредитной организации и предпри€ти€-заемщика — объема и условий размещени€ в производственной(коммерческой) де€тельности предпри€ти€ финансовых ресурсов при сохранении задач рефинансировани€ капитала на восстановление платежеспособности, то есть погашение сформировавшейс€ в кризисный период просроченной задолженности, завершение замороженных инвестиционных проектов.

—  акие возможные пути повышени€ эффективности аналитической подготовки кредитных решений вы видите?

— ћожно выделить организационные и методические инструменты решени€ проблемы. «адачи корректировки функционирующих до кризиса в кредитных организаци€х методических установок св€заны с р€дом факторов, среди которых выбор и обоснование с учетом изменений внешних финансовых индикаторов, структуры портфел€ и, возможно, масштаба бизнеса банка, оценочных критериев и методических инструментариев оценки рисков.  орректировка используемых оценочных критериев и методик св€зана и со снижением финансового состо€ни€ заемщиков «на входе» — наличием просроченной задолженности перед другими банками, кредиторами, ухудшением структуры дебиторской задолженности, производственных показателей, наличием законсервированных проектов, изменением структуры собственников.

 роме того, методический инструментарий должен быть адаптирован и к увеличению количества обрабатываемых за€вок, что требует разработки и внедрени€ программных средств при индивидуальном подходе методическому инструментарию коммерческого банка.

— ¬озникают ли при этом новые требовани€ к квалификации кредитных экспертов?

— »зменение методического инструментари€ с целью повышени€ эффективности аналитической проработки кредитных решений, несомненно, предъ€вл€ет более высокие требовани€ к квалификации кредитных экспертов. ¬от некоторые задачи общего блока, формируемые нами в программах повышени€ квалификации. ¬о-первых, освоение практики диагностики финансовой модели (коммерческого) предпри€ти€ в разрезе отраслей на основе управленческого анализа первичной финансовой и экономической отчетности. ¬о-вторых, освоение технологии оценки объема и выбора альтернативных источников финансировани€ проектной и текущей де€тельности организации, прогнозирование уровн€ дефолта заемщика с учетом экономической ставки рефинансировани€. ¬-третьих, приобретение и совершенствование навыков диагностики и финансового планировани€ текущей (проектной) де€тельности и оценки эффективности инвестиционных проектов. Ќаконец, овладение навыками оценки уровн€ конкурентоспособности продукции основного производства предпри€тий.

— ¬ы сказали о задачах: общего блока, формируемых вами в программах повышени€ квалификации кредитных экспертов. —уществуют и другие блоки задач?

— ≈сть общие признаки квалификации кредитного эксперта-аналитика, формирующие его потенциальную возможность работать в любом коммерческом банке в плане диагностики кредитоспособности на основе анализа финансово-экономической де€тельности и кредитных рисков определенной группы заемщиков. –ечь идет о качествах аналитика — способности проводить первичную правовую экспертизу документов, финансово-экономический анализ документов первичной и официальной отчетности, формировании представлени€ о бизнес-процессах заемщика (предпри€ти€, группы компаний). ƒруга€ группа профессиональных качеств кредитного эксперта-аналитика, котора€ определ€ет специализированный блок задач повышени€ квалификации, это компетенции, св€занные с применением методик конкретного банка — в первую очередь, оценкой рисков, формированием индивидуального рейтинга заемщика, разработкой условий и мониторингом будущего кредитного договора.

≈сли говорить о программах повышении квалификации, то дл€ достижени€ эффективности, они, несомненно, должны охватывать как общие, так и специализированные дл€ условий конкретного банка компетенции экспертов-аналитиков задачи.

— »спользуютс€ ли вами в методических инструментари€х диагностики финансово-экономической де€тельности разграничени€ дл€ предпри€тий различных отраслей?

— Ќесомненно, технологии диагностики и оценки рисков, то есть финансовых потерь банка, св€занных с веро€тностью невыполнени€ заемщиком условий кредитного договора, дифференцированы с учетом

отраслевой специфики.  онечно, существуют общие критерии диагностики и оценки кредитоспособности всех заемщиков — юридических лиц вне зависимости от отрасли и масштаба их финансово-экономической де€тельности. ќднако при совершенствовании методических инструментариев в современном, посткризисном периоде дол€ таких критериев снижаетс€, приоритеты остаютс€ перед индикаторами, наиболее чувствительными к изменению внешней и внутренней среды текущей и проектной, в том числе инновационной де€тельности субъектов отраслей, структурируемых по масштабу бизнеса. ѕри этом способы внутренней группировки заемщиков дл€ целей идентификации аналитических приемов также индивидуальны и.завис€т, кроме вышеуказанных факторов, от структуры портфел€, направлений кредитной политики, масштаба коммерческого банка.

ћихаил ќстанин